什么是期货呀?期货是交易双方对未来价格的预期,实体企业可以利用期货来进行套期保值,期货也是一种金融衍生工具。
在传统的套保模式下,企业可以利用期货来进行风险对冲,锁定生产成本,实现预期利润,实现长期的产能经营。而企业可以利用期货来进行套期保值,从而实现利润的最大化。
期货有什么作用?简单说一下,就是用期货来规避现货价格波动带来的风险。
我们以豆粕期货举例,从1500的低点到1000的高点,可以用1万元的价值,用10万元的价值投资。由于行情的波动性较大,期货市场会更加的活跃,价格波动区间会有所增加。如果交易者进行期货操作,应该投入10000元,每月拿出5000元。由于行情波动性较大,饲料企业需要进行风险管理,以避免现货价格波动带来的风险。
大豆期货上市意义非凡
大豆期货作为农产品的创新品种,一直以来被市场青睐,尤其是在春节前。在今年大豆期权上市后,玉米期货的主力合约出现涨停,豆粕期货价格也受到市场热捧,豆粕期货价格也随着涨幅扩大,近日最高触及1035。
上市后,大豆期货公司参与的投资者数量非常多,法人或是公司的投资者数量非常多,今年以来参与交易的投资者总数超过3000人。大豆期货合约的设计思路是采用买入豆粕期货合约,合约交易者为大豆期货的交易双方。在过去的12月,该合约交易的交易者以大豆、玉米、玉米淀粉、棉花为主。与传统的套期保值交易不同的是,投资者是在大豆上市后,买入豆粕期货合约,与传统的对冲交易。这样的做法有助于稳定大豆期货价格,从而提升企业的经营效益。
最后,我国大豆期货上市后,大豆期货的价格将失真,因此,豆粕期货的上市对于提升企业的经营效益,具有一定的积极作用。
那么,利用豆粕期货交易,对于投资者们来说,如何帮助企业实现他们的生产经营利润呢?
解决方案的关键是,套期保值、期现结合、基差交易与期货交易、价格预测与企业经营管理。为什么不能用期货交易来从事套期保值呢?为什么在企业要进行套期保值?
1、在企业从事套期保值的时候,是否需要通过期货交易来降低企业的成本,这一点是有一定的条件的。
如果企业从事套期保值,确实需要为企业从事套期保值,但是在运用金融工具进行套期保值的时候,有几个方面需要考虑:一是锁定企业的成本,二是通过期货市场来规避价格风险。
所谓现货企业套期保值,是指在现货市场和期货市场进行对冲交易的企业或投资方式。比如现货企业担心价格下跌,为了锁定企业利润,可以在期货市场上做空套保,也可以在现货市场上做多套保。
而在期货市场上,比如现货企业怕价格下跌,就可以在现货市场上做多套保,这样,在期货市场上对冲现货市场风险,或者二者盈亏互补,这样的话,就锁定了企业利润。
现货企业能够做套期保值吗?
在期货市场上,套期保值的操作是一个相对复杂的问题。就像现在我们国家的大豆,豆粕价格都相对较低,于是乎就有了“豆粕”的市场交易,可以说是期货市场的一个完整的运作模式。
无论是期货,现货,期货,期权,都是建立在这两个市场上的。对于期货来说,他们有共性。期货价格的形成,可以通过两种方式的不同模式形成。
