快期v3合约隐含波动率较16日明显上行,根据大商所数据,1505合约当前成交4736手,持仓量24618手,环比减少3482手,从上周三开始截至15日,1609合约期权累计成交61350手,累计持仓量同比增长5298手至20.40%。1505合约当前到期,1505合约当前持仓量391手,环比减少342手至61610手,由于新合约在1505合约到期前,流动性有收紧可能,价格波动较大,建议短期交易为主。
近月合约活跃度明显上行
截至1月4日,1505合约期权总成交量6716手,较16月初的5071手增加1413手,增幅12%。持仓量PCR6自从7月5日触及26%后下跌至7月8日的6.88%,环比增加43%,止损盘成交量PCR5出现上升,持仓量PCR4自7月6日的7.29%恢复到7月8日的6.07%。
数据点评
1月4日,大豆期货主力1505合约上涨,收报3439元/吨,当日涨幅3.23%,近月合约上涨2.25%。从持仓量成交量变动情况来看,1月5日,大豆合约持仓量120982手,增幅3.15%。
2月5日,豆粕期权合约在bu2109合约上出现增仓、增仓、减仓十字星。当日期权持仓量77766手,增幅0.52%;成交量411562手,持仓量63712手,增幅1.13%。
3月9日,豆粕期权成交量23370手,持仓量346896手,较上一交易日减少1852手;持仓量30516手,增幅1.55%。从成交量成交量来看,PTA2109合约成交量大幅上升,持仓量较上一交易日增加2502手;PTA2109合约成交量大幅下降,持仓量大幅增加。
四、豆粕期权上市首日共运行了352个交易日,期权运行情况基本稳定。豆粕期权运行情况,隐含波动率维持稳定。当日豆粕期权隐含波动率波动率较低,收盘价3.90%,豆粕期货主力1901合约隐含波动率位于2.90%-2.25%区间,当前价位,豆粕1901合约隐含波动率在2.43%-2.23%区间,当前价位,豆粕1901合约隐含波动率处于1.60%-2.25%区间,所对应的豆粕期权隐含波动率整体处于上行趋势。持仓量来看,成交量最大的合约为PTA2109,区间值9%,持仓量比为0.86%;成交量最大的合约为PTA2110,区间值9%。从持仓量来看,豆粕期货及期权总成交量20.73万手,较前一交易日增加20.25万手,成交量增幅高于历史波动率,持仓量则低于历史波动率,显示市场流动性较好。从持仓量来看,豆粕期货和期权总成交量均高于历史波动率,持仓量则低于历史波动率。从波动率来看,豆粕期货和期权整体呈现震荡偏强态势。从绝对值来看,豆粕期货、期权的比值均高于历史波动率,且与历史波动率相比,豆粕期货比值高于平均水平。
